万家高端装备量化选股混合发起式基金财报解读：份额增长15.7%，净资产激增42.9%，净利润214万，管理费13.1万
来源：新浪基金∞工作室
万家高端装备量化选股混合发起式基金2024年年报新鲜出炉，各项关键数据变动引人关注。报告期内，该基金份额增长15.7%，净资产大幅增加42.9%，净利润达214.27万元，而基金管理费为13.0991万元。这些数据背后，反映了基金怎样的运作情况和投资表现？对投资者又有哪些启示？本文将深入解读，为您揭开谜底。
主要财务指标：盈利显著，资产规模扩张
本期利润与资产净值增长显著
报告期内，万家高端装备量化选股混合发起式基金表现亮眼。从主要会计数据和财务指标来看，万家高端装备量化选股混合发起式A本期利润为1,164,694.49元，C类为977,980.26元，两者合计实现净利润2,142,674.75元。这一成绩得益于市场环境及基金投资策略，为投资者带来了较好回报。
基金资产净值也实现增长，A类期末基金资产净值为6,602,716.18元，C类为7,729,814.67元，净资产合计从期初10,022,097.33元增至14,332,530.85元，增幅达42.9%。这表明基金资产规模不断扩大，投资运作成效显著。
| 基金类别 | 本期利润（元） | 期末基金资产净值（元） |
|---|---|---|
| 万家高端装备量化选股混合发起式A | 1,164,694.49 | 6,602,716.18 |
| 万家高端装备量化选股混合发起式C | 977,980.26 | 7,729,814.67 |
份额净值增长率跑赢部分业绩基准
万家高端装备量化选股混合发起式A份额净值增长率为23.91%，C类为23.33%。与同期业绩比较基准收益率26.86%相比，虽有差距，但在部分阶段表现出色。如过去三个月，A类份额净值增长率6.76%，高于业绩比较基准收益率3.07%，显示出基金在短期具备一定的抗风险和收益获取能力。
| 阶段 | 万家高端装备量化选股混合发起式A | 万家高端装备量化选股混合发起式C | ||
|---|---|---|---|---|
| 份额净值增长率（%） | 业绩比较基准收益率（%） | 份额净值增长率（%） | 业绩比较基准收益率（%） | |
| 过去三个月 | 6.76 | 3.07 | 6.63 | 3.07 |
| 过去六个月 | 24.78 | 19.06 | 24.48 | 19.06 |
| 自基金合同生效起至今 | 23.91 | 26.86 | 23.33 | 26.86 |
投资策略与业绩表现：把握市场节奏，灵活配置
投资策略紧跟市场变化
2024年A股市场风格多变，该基金重构高端装备股票池，叠加高频量价类策略，捕捉市场微观结构信息。利用人工智能算法分析高频行情数据，挖掘短周期预测特征因子选股，把握动量与反转效应。在风格配置上，根据市场变化动态平衡大小盘、价值成长风格持仓，适应震荡与风格轮动行情，且量化选股持仓分散，降低单一股票风险。
业绩表现符合市场定位
尽管基金份额净值增长率略低于业绩比较基准，但整体表现符合混合型基金定位。在复杂市场环境下，通过量化选股和动态配置，为投资者创造了一定收益。不过，与业绩基准的差距反映出投资策略仍有优化空间，需进一步提升对市场趋势的把握能力。
费用与成本：管理费合理，运营成本可控
管理费与托管费
基金管理费按前一日基金资产净值1.20%年费率计提，本期发生额130,991.00元，其中支付销售机构客户维护费40,284.31元，支付基金管理人净管理费90,706.69元。托管费按前一日基金资产净值0.20%年费率计提，本期发生额21,831.85元。整体费用水平与同类基金相当，在合理区间。
其他费用
销售服务费方面，A类不收取，C类按0.50%年费率计提，本期发生额27,984.47元。交易费用等其他费用合计5,537.16元，运营成本得到较好控制，未对基金收益造成较大侵蚀。
投资组合：股票为主，行业分散
股票投资占主导
期末基金资产组合中，权益投资占比91.99%，全部为股票投资，金额达13,340,124.00元。表明基金聚焦股票市场，通过精选个股获取收益。
行业分布分散
从行业分类看，投资分散于多个行业。电力、热力、燃气及水生产和供应业占比17.35%，水利、环境和公共设施管理业占比14.31%等。分散投资降低行业集中风险，但也需关注各行业发展对基金业绩的综合影响。
| 行业 | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例（%） |
|---|---|---|
| 电力、热力、燃气及水生产和供应业 | 2,486,680.00 | 17.35 |
| 批发和零售业 | 291,992.00 | 2.04 |
| 水利、环境和公共设施管理业 | 2,051,263.00 | 14.31 |
份额持有人与份额变动：机构主导，份额稳步增长
持有人结构以机构为主
期末基金份额持有人中，机构投资者持有10,000,000.00份，占比86.24%，为主要持有人。机构投资者的长期持有，体现对基金投资策略和管理能力的认可。
份额变动呈增长趋势
万家高端装备量化选股混合发起式A期初份额5,021,066.33份，期末5,328,435.01份；C类期初5,001,031.00份，期末6,267,680.57份。整体份额从10,022,097.33份增至11,596,115.58份，增长15.7%，反映出市场对该基金的关注度和认可度在提升。
| 基金类别 | 期初份额（份） | 期末份额（份） | 份额变化（%） |
|---|---|---|---|
| 万家高端装备量化选股混合发起式A | 5,021,066.33 | 5,328,435.01 | 6.12 |
| 万家高端装备量化选股混合发起式C | 5,001,031.00 | 6,267,680.57 | 25.33 |
风险提示与展望：关注单一投资者风险，把握市场机遇
单一投资者占比风险
报告期内单一投资者持有份额占比达86.24%，若未来出现巨额赎回，基金管理人可能面临资产变现困难，影响基金份额净值，甚至引发流动性风险，导致暂停赎回或延缓支付赎回款项。投资者需密切关注该风险，合理规划投资。
市场机遇与挑战
展望2025年，国内积极财政政策有望助力实体产业升级，新质生产力相关领域如数字经济、高端装备等或带来投资机遇。但市场仍面临不确定性，基金需继续优化投资策略，把握市场节奏，提升业绩表现，为投资者创造更大价值。
声明：市场有风险，投资需谨慎。 本文为AI大模型基于第三方数据库自动发布，任何在本文出现的信息（包括但不限于个股、评论、预测、图表、指标、理论、任何形式的表述等）均只作为参考，不构成个人投资建议。受限于第三方数据库质量等问题，我们无法对数据的真实性及完整性进行分辨或核验，因此本文内容可能出现不准确、不完整、误导性的内容或信息，具体以公司公告为准。如有疑问，请联系biz@staff.sina.com.cn。
